2020上半年数字标牌出货降60%，短期恢复看餐饮娱乐，长期增长靠“新基建”

　　2020年上半年，受COVID-19疫情影响，数字标牌整体市场受到影响，出货同比下降60.2%。但“无接触”习惯的养成，以及防疫信息发布的刚需也促进了在交通、商场、园区等诸多场景下的应用发展。

　　二季度市场回温，环比增长近2成

　　据洛图科技(RUNTO)数据显示，2020上半年，中国大陆数字标牌出货22.9万台，同比下降60% 。一方面原因在于疫情导致的餐饮、娱乐、零售、交通等行业大面积瘫痪，另一方面去年同期梯媒产品仍有部分尾货，存在同比基数。其中，户内数字标牌出货22.5万台，同比下降60.2%;户外出货0.4万台，同比下降36.7%。

　　分季度出货看，2020年一季度数字标牌出货10.4万台，同比下降63.7%。二季度出货量12.5万台，同比下降56.8%，环比增长19.8%，其中户内数字标牌占比98%，出货达12.2万台，环比增长18.9%。

　　2020年上半年中国大陆数字标牌出货规模及变化

数据来源：洛图科技(RUNTO)，单位：K台

　　户内非梯媒市场中，交互和大尺寸成趋势

　　户内数字标牌市场中，从产品结构来看，2020上半年非梯媒数字标牌产品出货18.5万台。疫情带来的“无接触”概念催生了新的商业产品兴起;其次，防控和疫情注意事项信息的全天候提示，对大尺寸数字标牌交互产品的需求越来越显著。据洛图科技(RUNTO)调研数据，2020上半年，非梯媒市场中，交互产品的出货量在8.4万台，同比增长18.4%。

　　从需求尺寸看，非梯媒市场中，40-59寸段比重达59% ，与同期比增长15个百分点;60-79寸段产品增长次之，与同期比增长3.5个百分点，份额增至10.7%;30-39寸段产品份额微降0.6个百分点，保持在14%左右。

　　2020年上半年中国大陆 户内非梯媒数字标牌尺寸结构

数据来源：洛图科技(RUNTO)，单位：%

　　户内梯媒标牌深跌80%，旧改加装仍可期

　　梯媒市场数字标牌产品今年上半年出货达4万台，同比下降80% 。2018年激增过后，开始趋于平常。但是电梯广告的未来仍具备前景。根据调查，在消费意愿转化能力方面，电梯广告和客厅电视广告并列第一，为 18%，是促进消费的最主要动力之一。因此，接下来，梯媒标牌和梯媒广告会在二三线城市快速覆盖，并影响23岁以上的中青年群体家庭。

　　各媒介渠道消费意愿转化能力

数据来源：洛图科技(RUNTO)，单位：%

　　洛图科技(RUNTO)早前的专题文章《老旧小区加装电梯提速，百万梯媒广告机增量待挖掘》中提到，2020年开始，旧改加装电梯的方向从2018年的 “鼓励加装”发展为“支持加装”，被敲黑板列为重点内需端投资。各省市纷纷出台加装电梯补贴政策，每台电梯补贴金额在5-25万元不等。全国2000年以前建成的小区近17万个，住户超4200万户，考虑部分楼栋不可加装，未来电梯需求量约在200万部左右。

　　老旧小区加装电梯市场测算表

数据来源：洛图科技(RUNTO)测算

　　洛图科技(RUNTO)分析师Holly预测，2020年加装电梯数量将达35.6万部。

　　2018-2022F中国老旧小区加装电梯规模预测

数据来源：洛图科技(RUNTO)，单位：千部

　　传媒需求仍为主，园区和政府增长显著

　　户内数字标牌的传统需求主要在传媒行业，用于广告的分发宣传。疫情期间的采购增量则来自于具备防疫防控需求的政府和企业园区 。据洛图科技(RUNTO)数据，传媒行业需求占比36.7%，下降9.3个百分点;商业零售(含餐饮娱乐)占比18.5%，与同期比下降0.5个百分点;企业园区的增长最为明显，与同期比增长7.3个百分点，市占9.2%;其次政府(含公共场所)需求增长接近2个百分点，市占8.9%;此外，交通需求比重在9.2%，亦有所增长。

2020年上半年户内数字标牌应用分布及变化

数据来源：洛图科技(RUNTO)，单位：%

　　短期恢复看商业零售

　　从户内数字标牌应用分别来看，除了传媒行业，其它主要集中在了商业零售(含餐饮娱乐)方面。随着经济活动的复苏，下半年零售行为逐渐步入正轨。洛图科技(RUNTO)数据显示，2020年上半年，商业零售（含餐饮娱乐）出货量4.2万台 ，二季度出货2.3万台，环比增长20%。

　　疫情期间所积蓄的消费需求大概率会在疫情后释放。从国家统计局数据来看，餐饮行业4月份环比增长25.9%，5月份环比增长30.6%，6月份环比增长8.3%。行业正在快速恢复。

2020年3-6月餐饮行业月收入及环比增长

数据来源：国家统计局，单位：亿元，%

　　数字标牌在餐饮、娱乐等应用的需求占比高，主要原因在于：一、中国餐饮消费占居民消费比例较高，并且中国人口基数大，奠定了雄厚的餐饮消费基础;二、随着城镇化率不断提高，人均 GDP持续增加，居民收入水平上升，中国消费者外出就餐消费水平提升，推动中国餐饮市场的规模扩张;三、随着社会细化，生活节奏加快，消费主体年轻化，中国人外出就餐习惯得到培养，外出就餐频次增加。因此，餐饮娱乐行业对显示终端的铺设会越来越多，并且互动体验也将升级。

　　2020全年数字标牌规模将达85万台

　　洛图科技(RUNTO)预测，2020年全年广告机市场规模将在85万台，其中户内广告机达84万台。

　　应用方面，在传媒和零售市场之外，国家“新基建”政策值得更大的期望，尤其在城际高速铁路和城际轨道交通以及新能源汽车充电桩的增长，还有智慧灯杆的快速发展之下，未来对于数字标牌产品的需求会越来越多。未来5年数字标牌市场复合增长率将达21%，2025年市场规模将超220万台。